レポート名 Báo cáo cập nhật NLG - Khả quan
レポート類 Phân tích công ty
ソース VNDIRECT
田畑 金融
ディテール 日付 : 29/12/2022
総ページ数 : 11
言語 : Tiếng Việt
File Type : .PDF
FileSize : 816 Kb
ダウンロード: 168
ダウンロード
投票 (投票するにはログインする必要があります)
要約

Duy trì khuyến nghị Khả quan với giá mục tiêu thấp hơn 36.700 đồng/cp dựa trên phương pháp RNAV, với dự phóng LN ròng 2023-24 giảm mạnh, hoạt động ký bán chậm lại và WACC cao hơn. NLG hiện đang giao dịch tại mức P/B 2023 là 1,2 lần, thấp hơn 29% so với P/B trung bình 3 năm là 1,7 lần. Tiềm năng tăng giá đến từ sự đảo ngược chính sách tiền tệ hỗ trợ thị trường BĐS. Rủi ro giảm giá: 1) tiến độ bàn giao, cấp phép mở bán mới chậm hơn dự kiến, 2) lãi suất vay mua nhà cao hơn ảnh hưởng hoạt động ký bán của NLG.