Tiêu đề | Báo cáo cập nhật BMP - OUTPERFORM |
---|---|
Loại báo cáo | Phân tích công ty |
Nguồn | BVSC |
Ngành | Vật liệu cơ bản |
Chi tiết |
Ngày : 18/09/2023 Số trang : 4 Ngôn ngữ : Tiếng Việt Dạng tệp : .PDF Kích thước : 840 Kb Tải về: 145 Tải về |
Bình chọn | (Bạn phải đăng nhập để bình chọn) |
Tóm tắt |
Sau nhịp giảm giá cổ phiếu gần đây của BMP (giảm 15% từ đỉnh gần nhất trong Tháng 7/2023), chúng tôi nâng khuyến nghị lên Outperfrom từ Neutral, đồng thời giữ nguyên giá mục tiêu ở mức 106.593 đồng/cp (Upside: 22,2%). Ở mức giá hiện tại, BMP đang giao dịch tại P/E là 8,6x (giữa 2024), 10,1x (2024) và 9,6x (2025).
Nhu cầu lạc quan hơn nhờ cải thiện triển vọng TT. BĐS Việt Nam và chính sách tài khóa và tiền tệ mở rộng. Đồng thời, giá nhựa PVC đang ổn định ở mức thấp. Trong dài hạn, chúng tôi nhận thấy việc BMP ngày càng củng cố vị thế trên thị trường sẽ đảm bảo năng lực thương lượng đối với khách hàng qua việc duy trì giá bán ở mức cao. Theo BVSC, điều này sẽ bảo vệ biên lợi nhuận nếu giá nhựa PVC phục hồi.
|